Kann mir vielleicht jemand helfen wie ich den Grenznutzen bei der ersten Aufgabe ausrechnen muss?
Angabe:
U=R^2*o^-0,8
U= 0,0995
o= 0,01
Dankööö
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Kann mir vielleicht jemand helfen wie ich den Grenznutzen bei der ersten Aufgabe ausrechnen muss?
Angabe:
U=R^2*o^-0,8
U= 0,0995
o= 0,01
Dankööö
du rechnest dir zuerst das Rp aus:Zitat:
Zitat von smurkett
wurzel(U/sigma^-0.8 ) = wurzel(0.0995/0.01^-0.8 ) = 0.05
und dann differnzierst du nach dem was du brauchst (hast in deiner Angabe leider vergessen)
Für Grenznutzen von Rp:
U'=2Rp*sigma^-0.8 = 3.98
Für Grenznutzen von sigma:
U'=Rp²*-0.8*sigma^-1.8 = -7.96
zuerst die Gleichung umformen nach Rp:
Rp = Wurzel aus (U/sigmap^-0,8.) = Wurzel aus (0,0995/0,01^-0,8.) = 0,05
Dann in die Formel einsetzen (nach sigma abgeleitet):
U = 0,05^2*(-0,8*0,01^-1,8.) = -7.9621
Ps: Der Meister war schon schneller mit der Antwort;)
Hallo,
ich komm wieder nicth auf die Lösung....
Und zwar Frage Nr. 4
Rm, Rf, om gegeben.
Berechnen von U..
Ich blicks einfach ncith.. habs jetzt so oft durch gerechnet.. irgendwo hab ich einen Denkfehler.. :-)
Dankeeee
du müsstest uns die Angabe schon posten. Frage 4 bringt uns herzlich wenig, weil jeder Test die Fragen per Zufallsprinzip aus einem Fragenpool nimmt. Kopier sie raus, schreibe die Nutzenfunktion und wir werden dir gerne helfen!Zitat:
Zitat von smurkett
Eine Anlegerin investiert ihr Kapital zu 80 % in eine Aktie mit einer Rendite Rm von 0.15 und einer Standardabweichung σm von 0.05. Für die restlichen 20 % des verfügbaren Kapitals kauft sie eine risikofreie Anlage mit einer Rendite Rf von 0.01. Bei welchem Nutzenniveau U tangiert die Indifferenzkurve die Risiko-Rendite-Gerade (Budgetgerade), wenn für die Anlegerin die Nutzenfunktion
http://e-campus.uibk.ac.at/courses/1.../eq_235d2f.gif
gilt?
Doch noch mal ein Problem.. Die Aufgabeb hab ich rausbekommen.. Aber nochmal gleiches Schema aber andere Angaben und ich komme nicth auf die Lösung..
Eine Anlegerin investiert ihr Kapital zu 50 % in eine Aktie mit einer Rendite Rm von 0.08 und einer Standardabweichung σm von 0.02. Für die restlichen 50 % des verfügbaren Kapitals kauft sie eine risikofreie Anlage mit einer Rendite Rf von 0.02. Bei welchem Nutzenniveau U tangiert die Indifferenzkurve die Risiko-Rendite-Gerade (Budgetgerade), wenn für die Anlegerin die Nutzenfunktion
http://e-campus.uibk.ac.at/courses/1...eq_235d2fa.gif
gilt?
du musst die Steigung der Indiffernzkurve und die Steigung der Risiko-Rendite-Gerade gleichsetzen. Das gibt dann folgende Formel:Zitat:
Zitat von smurkett
http://www.imgbox.de/?img=t40813x117.jpg
Nun löst du nach U auf und setzt einfach ein. Das Resultat sollte dann 6.9229 sein. Dieses Problem wäre schon im Thread:
http://www.sowi-forum.com/forum/show...2&postcount=59
gelöst!
zu spät *fg*Zitat:
Zitat von smurkett
ja bei der Aufageb mit 80 und 20% ist das kein Problem.. Ich weiß mittlerweile auch wie ich auf die Lösung komme.. Nur wenn ich den Selben Rechenweg mache und das für die anderen Angaben (Bsp. mit 50%/50%) komm ich einfach nicht auf die gegebene Lösung von 0,2239....
ist ein Angabefehler. Wenn du das mit einem anderen sigma rechnest kommst du drauf. Gibts im e-Learning Kurs im Forum gepostet!Zitat:
Zitat von smurkett
Hab grad im Übungstest folgende Aufgabe bekommen:
1) Die Nutzenfunktion in Bezug auf Rendite Rp und Risiko σp eines Anlegers lautet:
http://e-campus.uibk.ac.at/courses/1.../eq_235ad8.gif
{für alle die die Nutzenfunktion wegen Browserproblemen nicht lesen können: U= Rp^2 * Sigma von p ^ -0,1 }
Wie hoch ist die Steigung der Indifferenzkurve, dargestellt durch (d Rp)/(d σp), wenn die Standardabweichung σp = 0.04 ist und die Anlage dem Investor einen Nutzen von 0.0205 stiftet? http://e-campus.uibk.ac.at/images/spacer.gif Selected Answer: http://e-campus.uibk.ac.at/images/ci/icons/x.gif [None Given] Correct Answer: http://e-campus.uibk.ac.at/images/ci/icons/check.gif 0.1525
Answer range +/- 0.0020 (0.1505 - 0.1545) Feedback: Diese Aufgabe entspricht dem Aufgabentyp 4) von Aufgabenblatt 8. Die Steigung der Indifferenzkurve berechnet sich aus dem Verhältnis der beiden Grenznutzen zueinander, d.h. Grenznutzenσ/Grenznutzenp. Eine detaillierte Erklärung zur Berechnung der Steigung findet sich im Aufgabenblatt 5 (Gleichung (11)). Die Ausführungen gelten analog für Rp und σp. Achtung: Da Rp nicht gegeben ist muss dieser Parameter aus der Nutzenfunktion abgeleitet werden (siehe Gleichung (5), Aufgabenblatt 8).
Hmmm, irgendwie komm ich da auf keinen grünen Zweig, weiß wer von Euch wie man das Ding löst?
Ah, habs gefunden, Coyote hat es schonmal im Thread zu Kapitel 5 gepostet:
Aber hier komm ich nebulöserweise nicht auf die Lösung, was mach ich denn falsch?Zitat:
Zitat von coyote
2) Die Nutzenfunktion in Bezug auf Rendite Rp und Risiko σp eines Anlegers lautet:
http://e-campus.uibk.ac.at/courses/1.../eq_1f4e8f.gif
{für alle die die Nutzenfunktion wegen Browserproblemen nicht lesen können: U= Rp^2 * Sigma von p ^ -0,1 }
Wie hoch ist der Grenznutzen von Rp wenn die Anlage eine Rendite Rp von 0,122 erzielt und die Standardabweichung σp = 0,04 ist? http://e-campus.uibk.ac.at/images/spacer.gif Selected Answer: http://e-campus.uibk.ac.at/images/ci/icons/x.gif 0.3867 Correct Answer: http://e-campus.uibk.ac.at/images/ci/icons/check.gif 0.3367
Answer range +/- 0.0100 (0.3267 - 0.3467) Feedback: Diese Aufgabe ist eine Variante von Aufgabentyp 4) von Aufgabenblatt 8. Der Grenznutzen von Rp ergibt sich aus der ersten Ableitung der Nutzenfunktion U nach Rp. Durch Einsetzen der bekannten Parameterwerte in die erste Ableitung kann der Grenznutzen berechnet werden. Siehe Aufgabenblatt 5 (Kapitel 3) für detaillierte Erklärungen zur Berechnung des Grenznutzens.
U'= 2Rp * Sigma ^ -0,1 = 2*0,122 * 0,04 ^ -0,1 = 0,3867 ... ist meine Lösung, die aber irgendwie nicht stimmt... *verwirrtbin*
lg Coach
warst schneller ...
du tippst es falsch in den TR einZitat:
Zitat von Coach
Ei Caramba, das gibt es doch nicht... tatsächlich... hab das Ding zwar glaub ich 5 mal nachgerechnet, aber nie hat es gestimmt... jetzt nochmals mit dem Adlersystem in den Taschenrechner eingegeben, schön Zahl für Zahl, und zack, passt es :) Wie sowas geht?
Danke für die Info!!!